Особенности рынка Forex

Почему не сработал мой ордер, хотя Low было ниже него на 2 пипса?

Рассмотрим методику формирования баров в MetaTrader:

High — это максимальный BID за период.
Low — это минимальный BID за период.

То есть минимальный ASK будет равен Low плюс спред, а максимальный ASK равен High плюс спред.

Stop Loss и Take Profit ордера по позиции, открытой на покупку, сработают, когда текущая рыночная цена BID достигнет уровня ордера.

Stop Loss и Take Profit ордера по позиции, открытой на продажу, сработают, когда текущая рыночная цена ASK достигнет уровня ордера.

Отложенные ордера Buy Limit и Buy Stop сработают, когда текущая рыночная цена ASK достигнет уровня ордера.

Отложенные ордера Sell Limit и Sell Stop сработают, когда текущая рыночная цена BID достигнет уровня ордера.

Предположим, что Вы открыли позицию на продажу по EUR/USD по 1.2250 и выставили сразу Stop Loss на уровне 1.2340 и Take Profit на уровне 1.2190.

Поскольку позицию на продажу закрываем покупкой, а покупаем по цене Ask, то для того, чтобы сработал Stop Loss, нужно, чтобы минимальный Bid был равен 1.2338 + величина спреда (в нашем случае 2 пипса). Мы помним, что High на графике = максимальный Bid, поэтому если на графике мы увидим High = 1.2338 и больше, то наш Stop Loss ордер должен сработать.

А когда сработает Take Profit? Позиция на продажу закрывается покупкой, покупаем по цене Ask. Для срабатывания Take Profit необходимо, чтобы минимальный Bid был равен 1.2188 (1.2190 - величина спреда) . В этот момент минимальный Ask будет равен (минимальный Bid + спред) = 1.2190. Мы помним, что Low на графике — это минимальный Bid. Поэтому Take Profit сработает только тогда, когда Low на графике достигнет хотя бы 1.2188 (цена ордера — спред).

Что такое шпилька?

Шпилька - это нерыночная котировка (спайк). Выглядеть может, например, так:

Нерыночная котировка - котировка, удовлетворяющая каждому из следующих условий:

• a) наличие существенного ценового разрыва;
• b) возврат цены в течение небольшого промежутка времени на первоначальный уровень с образованием ценового разрыва;
• c) отсутствие стремительной динамики цены перед появлением этой котировки;
• d) отсутствие в момент ее появления макроэкономических событий и/или корпоративных новостей, оказывающих значительное влияние на курс инструмента.

Нерыночные котировки обычно попадают к брокеру из информационных систем. Основные причины появления нерыночных котировок могут иметь два типа происхождения:

• 1. Технический сбой.
• 2. Одиночная сделка, зачастую ошибочная, прошедшая в информационной системе. Например: один из продавцов выставил лот на продажу по цене, значительно ниже текущей (например, по ошибке). Один из покупателей сразу на это отреагировал и купил этот лот. Больше никто ничего купить по такой цене не сможет, но сделка по котировке была, и котировка проскочила в информационную систему. Сделки по нерыночным котировкам на реальных счетах не исполняются, а если исполнились, то аннулируются, а сама шпилька из архива котировок затирается. На демо-счетах сделки не аннулируются.

Что такое ГЭП?

«Ценовой разрыв» («ГЭП») - любая из двух ситуаций:

1. Bid текущей котировки больше Ask предыдущей котировки;

2. Ask текущей котировки меньше Bid предыдущей котировки.

При попадании ордера в ценовой разрыв (ГЭП) ордера всех типов исполняются:

• для счетов micro.mt4, classic.mt4, classic.systematic, micro.mt4.swapfree, classic.mt4.swapfree, classic.systematic.swapfree, pamm.mt4, pamm.systematic, classic.zulutrade - согласно Регламенту торговых операций;
• для счетов classic.ndd.mt4 и pamm.ndd.mt4 - согласно пункту 5.24 b) Регламента торговых операций NDD.MT4;
• для счетов pro.ecn.mt4 и pamm.ecn.mt4 - согласно пункту 5.24 b) Регламента торговых операций ECN.MT4;
• для счетов pro.direct - при попадании уровня отложенного ордера в ценовой разрыв плавающая прибыль/убыток по всем открытым и новым позициям рассчитывается по текущим котировкам на момент помещения ордера в очередь на исполнение.

Существует два вида ГЭПов:

• ЧитатьЗакрыть 1

  Когда ценовой разрыв виден на минутном таймфрейме

  

  Пример:

  На рисунке видно, что ордер типа «Buy Stop» был расположен на уровне 1.4305.

  Последняя котировка перед ценовым разрывом (ГЭПом) – 1.4300, следующая котировка – 1.4331.

  В данной ситуации отложенный ордер типа «Buy Stop», расположенный на уровне 1.4305, попал в ценовой разрыв (ГЭП).

• ЧитатьЗакрыть 2

  Когда ценовой разрыв не виден на минутном таймфрейме

  

  Пример:

  На рисунке видно, что ордер типа «Sell Stop» был расположен на уровне 1.3625.

  Последняя котировка перед ценовым разрывом (ГЭПом) – 1.3628, следующая котировка – 1.3606.

  В данной ситуации отложенный ордер типа «Sell Stop», расположенный на уровне 1.3625, попал в ценовой разрыв (ГЭП).

  На минутном графике отобразилась белая свеча, ценовой разрыв в данном случае находится внутри свечи и не виден.

  Ценовой разрыв будет виден в результате анализа тиковой истории, которую можно загрузить в Личном Кабинете в разделе История тиков.

Почему брокер без моего согласия закрыл убыточную позицию?

Торговые операции, совершаемые трейдером, могут быть как прибыльными, так и убыточными. Дилер имеет право закрыть все или часть убыточных позиций по текущей рыночной цене:

• для счетов micro.mt4, classic.mt4, classic.systematic, micro.mt4.swapfree, classic.mt4.swapfree, classic.systematic.swapfree, pamm.mt4, pamm.systematic, classic.zulutrade — в соответствии с разделом 6 Регламента торговых операций;
• для счетов classic.ndd.mt4 и pamm.ndd.mt4 — в соответствии с разделом 6 Регламента торговых операций NDD.MT4;
• для счетов pro.ecn.mt4 и pamm.ecn.mt4 — в соответствии с разделом 6 Регламента торговых операций ECN.MT4;
• для счетов pro.direct — в соответствии с разделом 7 Регламента торговых операций для платформы Alpari Direct.

Это происходит:

• для счетов micro.mt4, classic.mt4, classic.systematic, micro.mt4.swapfree, classic.mt4.swapfree, classic.systematic.swapfree, pamm.mt4, pamm.systematic, classic.zulutrade — в случае, когда значение показателя Средства (Equity) в терминале трейдера опустится ниже 20% необходимой маржи (Margin);
• для счетов classic.ndd.mt4, pamm.ndd.mt4, pro.ecn.mt4, pamm.ecn.mt4 и pro.direct — в случае, когда значение показателя Средства (Equity) в терминале трейдера опустится ниже 60% необходимой маржи (Margin). На счетах NDD и ECN в течение часа до закрытия торговой сессии в пятницу происходит изменение уровня Stop Out с 60% до 100%. После закрытия торговой сессии уровень восстанавливается до заявленного.

Процентное отношение Equity к Margin называется Уровень Маржи (Margin level), рассчитываемый по формуле (Средства / Залог) * 100%.

При наличии нескольких убыточных позиций их закрытие начнется с самой убыточной.

Пример 1:

Рассмотрим торговые показатели счета:

В нашем примере Текущие средства равны 4 494.30 USD при Залоге в 345.48 USD. Соответственно, Уровень маржи равен 4 494.30 / 345.48 * 100% = 1 300.90%. Если под действием плавающих убытков текущие средства на счете станут меньше 69.1 USD, то уровень маржи будет меньше 20% (69.1 / 345.48 * 100% = 19,9%). Тогда дилер будет вправе инициировать принудительное закрытие позиций.

Пример 2:

Рассмотрим торговые показатели счета:

Открыты позиции:

BUY 3.0 GBPUSD по цене 1.62181

BUY 7.0 GBPUSD по цене 1.62300

Необходимая для поддержания открытых позиций маржа составляет 3 243.69 USD (расчет маржи).

Если плавающие убытки по открытым позициям превысят 16 283 USD, то текущие средства счета (Equity) будут меньше 3 243.69 * 20% = 648.738 USD, то есть меньше 20% от использованной маржи. В этом случае Дилер вправе начать принудительное закрытие позиций и первым закрыть ордер объемом 7.0 лотов, поскольку он будет наиболее убыточным.

Примечание: для счетов типа classic.mt4 и classic.systematic есть возможность самостоятельно обозначить максимальную просадку Вашего депозита в Личном кабинете, указав ту сумму средств (Equity) на счете, при достижении которой Дилер вправе начать принудительное закрытие позиций, начиная с наиболее убыточной. Таким образом принудительное закрытие позиций может произойти еще до того момента, как показатель Уровень Маржи (Margin Level) достигнет значения 20%.

Не могу открыть позицию, терминал пишет «Недостаточно денег» («Not enough money»). Как рассчитать сумму свободных средств необходимую для открытия позиции?

Важно: для упрощения расчетов маржинальных требований рекомендуем воспользоваться калькулятором трейдера. Ниже приведена методика расчета залога на рынке Forex.

Перед расчетом залога под открываемую позицию нужно учесть тип торгового счета, на котором совершается торговая операция.

На счетах типа micro.mt4 и micro.mt4.swapfree кредитное плечо – 1:500.

На счетах classic.mt4, classic.mt4.swapfree, classic.systematic, classic.systematic.swapfree и classic.zulutrade кредитное плечо – 1:500 по умолчанию, но Вы можете его изменить.

На счетах типа pamm.mt4, pamm.systematic, classic.ndd.mt4, pamm.ndd.mt4, pro.ecn.mt4 и pamm.ecn.mt4 кредитное плечо – 1:100.

Рассмотрим формулу расчета залога в базовой валюте:
Margin = Contract / Leverage, где:

• Margin – залог;
• Базовая валюта – это валюта, стоящая первой в котировке, например:
  • EURUSD – базовая валюта EUR;
  • USDJPY – базовая валюта USD;
  • GBPJPY – базовая валюта GBP;
• Contract – объем контракта в базовой валюте. Величина 1 лота всегда 100 000 единиц базовой валюты. Соответственно величина 0.1 лота = 100 000 * 0.1 = 10 000 базовой валюты, величина 0.01 лота = 100 000 * 0.01 = 1 000 базовой валюты;
• Leverage – кредитное плечо, например:
  • кредитное плечо 1:500 – 500;
  • кредитное плечо 1:100 – 100.

После расчета залога в базовой валюте необходимо перевести его в валюту депозита (по курсу на момент открытия позиции) – доллар США, Евро, рубль РФ.

• ЧитатьЗакрыть1

  Расчет залога на счете типа pamm.mt4

  Расчет залога на счете типа pamm.mt4 с валютой депозита Доллар США:
  Торговый инструмент (Валютная пара) – EURUSD.
  Базовая валюта – EUR (Евро).
  Лот = 0.1.
  Contract = 10 000 EUR (100 000 * 0.1 лот).
  Leverage = 1:100 (100).
  Курс EURUSD на момент открытия позиции = 1.3540.
  Валюта депозита – USD (Доллар США).

  Расчет:

  • 1. Margin = Contract / Leverage = 10 000 EUR / 100 = 100 EUR.
  • 2. Переводим в валюту депозита (Доллар США). Если Доллар США в валютной паре, по которой производим пересчет, стоит на первом месте, то стоимость пункта необходимо делить на курс, в противном случае умножать:
  Margin= 100 EUR * 1.3540 = 135.40 USD.
  Залог равен 135.40 долларов США.
• ЧитатьЗакрыть2

  Расчет залога на счете типа micro.mt4

  Расчет залога на счете типа micro.mt4 с валютой депозита Рубль РФ:
  Торговый инструмент (Валютная пара) – CADCHF.
  Базовая валюта – CAD (Доллар Канада).
  Лот = 0.01.
  Contract = 1 000 CAD (100 000 * 0.01 лот).
  Leverage = 1:500 (500).
  Курс USDCAD на момент открытия позиции = 1.0580.
  Валюта депозита – RUR (Рубль РФ).
  Курс USDRUR на момент открытия позиции = 25.60.

  Расчет:

  • 1. Margin = Contract / leverage = 1 000 CAD / 500 = 2 CAD.
  • 2. Переводим в Доллары США. Если Доллар США в валютной паре, по которой производим пересчет, стоит на первом месте, то стоимость пункта необходимо делить на курс, в противном случае умножать:
    Margin = 2 CAD / 1.0580 = 1.89 USD.
  • 3. Переводим в Рубли РФ (валюта депозита):
    Margin = 1.89 USD * 25.60 = 48.39 RUR (рублей РФ).
  
  Залог равен 48.39 рубля РФ.
 

• ЧитатьЗакрыть3

  Пример. Расчет залога по металлам (спот)

  Расчет залога по золоту XAUUSD с валютой депозита Доллар США:

  Торговый инструмент — XAUUSD.

  Лот = 0.1.

  Contract = 10 troy.oz (100 troy.oz*0.1 лота).

  Margin (%) = 1%

  Курс XAUUSD на момент открытия позиции = 1381.50.

  Валюта депозита — USD (Доллар США).

  Расчет:

  Margin = (Contract * Рrice) / Leverage = (10*1381.50) / 100 = 138.15 USD.
  Залог равен 138.15 долларов США.

Расчет маржинальных требований (залога/margin) при плавающем кредитном плече

Плавающее кредитное плечо установлено для всех типов счетов, за исключением alpari.direct.

Плавающее кредитное плечо определяется размером совокупной номинальной стоимости всех открытых клиентских позиций.
Номинальная стоимость – это стоимость контракта выраженная в долларах. Например, 10 лотов EURUSD при цене 1.3500 имеют номинальную стоимость 1 350 000 USD.

Механизм расчета маржинальных требований при плавающем кредитном плече: 

1. В случае, если совокупная номинальная стоимость всех открытых клиентских позиций не превышает 3 000 000 USD, расчет маржинальных требований производится с учетом плеча 1:500 (на счетах типа alpari.pamm - 1:100).

2. В случае, если совокупная номинальная стоимость всех открытых клиентских позиций более 3 000 000 USD, но не превышает 5 000 000 USD, то расчет маржинальных требований для клиентских позиций, совокупная номинальная стоимость которых составила 3 000 000 USD, происходит с учетом кредитного плеча 1:500, а для оставшейся части клиентских позиций – 1:200. 

3. В случае, если совокупная номинальная стоимость всех открытых клиентских позиций более 5 000 000 USD, но не превышает 10 000 000 USD, то расчет маржинальных требований для тех клиентских позиций, совокупная номинальная стоимость которых составила 3 000 000 USD, происходит с учетом кредитного плеча 1:500. Для той части клиентских позиций, совокупная номинальная стоимость которых превышает 3 000 000 USD, но не более 5 000 000 USD – 1:200, а для оставшейся части клиентских позиций – 1:100. 

4. В случае, если совокупная номинальная стоимость всех открытых клиентских позиций превышает 10 000 000 USD, то расчет маржинальных требований для тех клиентских позиций, совокупная номинальная стоимость которых составила 3 000 000 USD, происходит с учетом кредитного плеча 1:500. Для той части клиентских позиций, совокупная номинальная стоимость которых превышает 3 000 000 USD, но не более 5 000 000 USD – 1:200, для позиций с совокупной номинальной стоимостью свыше 5 000 000 USD, но не более 10 000 000 USD – 1:100. Для оставшейся части клиентских позиций с номинальной стоимостью свыше 10 000 000 USD – 1:33.

Примечание: В таблице рассмотрен пример распределения совокупной номинальной стоимости всех открытых позиций в размере 12 000 000 USD.

• ЧитатьЗакрыть 1

  Пример

  Открыта позиция 40 лотов GBPUSD по цене 1.4600, а также 50 лотов EURUSD по цене 1.3300. Для позиции 40 лотов GBPUSD по цене 1.4600, номинальная стоимость = 40 * 100 000 * 1.4600 = 5 840 000 USD. Для позиции 50 лотов EURUSD по цене 1.3300, номинальная стоимость = 50 * 100 000 * 1.3300 = 6 650 000 USD. Cовокупная номинальная стоимость обоих позиций составляет 12 490 000 USD.

  Расчет маржинальных требований в этом случае приведен ниже:

  Совокупная номинальная стоимость составляет 12 490 000 USD, что более 10 000 000 USD. Таким образом, для первых 3 000 000 USD учитывается плечо 1:500, для следующих 2 000 000 USD – 1:200, для следующих 5 000 000 USD – 1:100, для оставшейся части позиций – 1:33.
  Маржа составляет: 3 000 000/500 + 2 000 000/200 + 5 000 000/100 + 2 490 000/33 = 141 454.54 USD.

  Диапазон номинальной стоимости USD	Предоставляемое кредитное плечо	Залог
  0 - 3 000 000 USD	1:500	6 000 USD
  3 000 000 - 5 000 000 USD	1:200	10 000 USD
  5 000 000 - 10 000 000 USD	1:100	50 000 USD
  Cвыше 10 000 000 USD	1:33	75 454.54 USD
  Итого по позициям:	na	141 454.54 USD

• ЧитатьЗакрыть 2

  Пример

  Открыта позиция 30 лотов USDJPY по цене 91.10, а также 20 лотов GBPUSD по цене 1.4500. Для позиции 30 лотов USDJPY по цене 91.10, номинальная стоимость = 30 * 100 000 = 3 000 000 USD. Для позиции 20 лотов GBPUSD по цене 1.4500, номинальная стоимость = 20 * 100 000 * 1.4500 = 2 900 000 USD. Cовокупная номинальная стоимость обоих позиций составляет 5 900 000 USD.

  Расчет маржинальных требований в этом случае приведен ниже:

  Совокупная номинальная стоимость составляет 5 900 000 USD, что более 5 000 000 USD, но менее 10 000 000 USD. Таким образом, для первых 3 000 000 USD учитывается плечо 1:500, для следующих 2 000 000 USD – 1:200, а для оставшейся части позиций – 1:100.
  Маржа составляет: 3 000 000/500 + 2 000 000/200 + 900 000/100 = 25 000 USD.

  Диапазон номинальной стоимости USD	Предоставляемое кредитное плечо	Залог
  0 - 3 000 000 USD	1:500	6 000 USD
  3 000 000 - 5 000 000 USD	1:200	10 000 USD
  5 000 000 - 10 000 000 USD	1:100	9 000 USD
  Cвыше 10 000 000 USD	1:33	0 USD
  Итого по позициям:	na	25 000 USD

Важно! Если на счетах типа alpari.micro и alpari.classic в течение часа до закрытия торговой сессии в пятницу происходит модификация открытых позиций, открываются либо закрываются позиции по валютным парам (Forex), то для всех открытых и вновь открываемых позиций по валютным парам (Forex) устанавливается кредитное плечо 1:100. До открытия следующей торговой сессии устанавливается плечо соответствующее вашему объему торговой позиции.

В таблице, приведенной ниже, указан Диапазон номинальной стоимости в валютах депозита EUR и RUR:

Подробнее о расчетах маржинальных требований с учетом плавающего кредитного плеча Вы можете ознакомиться в разделе Справка.

Как рассчитать размер маржи по нескольким сделкам

По всем валютным парам маржа исчисляется в выраженном в валюте депозита эквиваленте единиц базовой валюты, а не фиксированной суммой в долларах США. Для расчета маржи по нескольким открытым позициям необходимо:

1. Рассчитать средневзвешенную цену, по которой будет происходить расчет маржи.

Pср = (open_price1*Lot1+ open_price2*Lot2+...+ open_priceX*Lotx)/(Lot1+Lot2+...+Lotx), где

• open_price1 — цена открытия первой позиции;
• open_price2 — цена открытия второй позиции;
• open_priceX — цена открытия позиции X;
• Lotx — объем позиции X в лотах.

2. Рассчитать размер маржи по локированному объему.

M1 = Pср*lots*hedged_margin, где

• Pср - средневзвешенная цена, рассчитываемая в п.1;
• Lots – совокупный объем по локированным позициям в лотах;
• hedged_margin - параметр, указываемый для каждого инструмента в Cпецификации контрактов.

3. Рассчитать размер маржи по остальному (нелокированному) объему.

M2 = Pср* lots*margin, где

• Pср - средневзвешенная цена, рассчитываемая в п.1;
• Lots – совокупный объем по нелокированным позициям в лотах;
• margin - параметр, указываемый для каждого инструмента в Cпецификации контрактов.

4. Рассчитать итоговую маржу.

Margin = (M1 + M2)

• ЧитатьЗакрыть 1

  Пример расчета маржи по нескольким сделкам для валютных пар

  Имеем три сделки:

  • buy 1.00 EURUSD по 1.48354;
  • buy 1.50 EURUSD по 1.48349;
  • sell 0.80 EURUSD по 1.48319.

  1. Рассчитываем средневзвешенную цену:

  Pср = (1.00*1.48354 + 1.50*1.48349 + 0.80*1.48319)/(1.00 + 1.50 + 0.80) = 1.4834324

  2. Рассчитываем размер маржи по локированному объему. Объем локированных позиций 0.8*2=1.6 лота, параметр hedged_margin для EURUSD равен 100 EUR.

  M1 = 1.4834324*1.60*100 = 237,349184

  3. Рассчитаем размер маржи по оставшемуся (нелокированному) объему. Объем оставшихся позиций 3,3-1,6=1,7 лота, margin для EURUSD равна 200 EUR.

  M2 = 1.4834324*1.70*200 = 504.367016

  4. Расчитываем итоговую маржу.

  Margin = 237.349184+504.367016 = 741.7162

Могу ли я торговать через Вашу Компанию с меньшим кредитным плечом, скажем, 1:33 вместо 1:100?

Плечо 1:500 — максимальное, которое может предоставить Вам брокер. Вы можете поменять плечо на меньшее в Личном Кабинете. Но есть ли в этом целесообразность? Рассмотрим пример. Допустим, что Ваш депозит равен $10 000.

Установлено плечо 1:100, Вы совершаете торговую операцию объемом 1 лот. В этом случае необходимая маржа равна $1 000 (т.е. 10% депозита). Stop out наступит при убытках более $9 800. На паре EUR/USD это более 980 пипсов.

Если установлено плечо 1:33, Вы совершаете торговую операцию объемом 1 лот, то необходимая маржа равна $3 000 (т.е. 33% депозита). Stop out наступит при убытках более $9 400. На паре EUR/USD это более 940 пипсов.

Stop out — распоряжение на принудительное закрытие позиции, генерируемое сервером, когда Ваши средства (баланс счета + прибыли по открытым позициям - убытки по открытым позициям) опускаются ниже установленного уровня необходимой маржи:

• 20% для счетов micro.mt4, micro.mt4.swapfree, classic.mt4, classic.mt4.swapfree, classic.systematic, classic.systematic.swapfree, classic.zulutrade, pamm.mt4, pamm.systematic;
• 60% для счетов classic.ndd.mt4, classic.ndd.zulutrade, pamm.ndd.mt4, pamm.ecn.mt4, pro.ecn.mt4, pro.direct (в течение часа до закрытия торговой сессии в пятницу происходит изменение уровня Stop Out с 60% до 100%. После закрытия торговой сессии уровень восстановится до заявленного).

Вывод: меньшее плечо накладывает более жесткие маржинальные обязательства. Никаких преимуществ работа с меньшим плечом не дает. Для уменьшения рисков надо не уменьшать кредитное плечо, а строго соблюдать правила Money Management.

Внимание! Изменить кредитное плечо возможно только на демо-счете demo.classic.mt4 и на реальных счетах classic.mt4, classic.systematic, classic.mt4.swapfree, classic.systematic.swapfree и classic.zulutrade и только при условии, что на счете нет открытых позиций.

Примечание:

Изменить кредитное плечо можно в Личном кабинете в разделе «Кредитное плечо».

Как вычислить стоимость одного пункта и величину прибыли/убытка на рынках Forex и Металлов (спот)

Важно:

• 1. для упрощения расчетов стоимости одного пункта рекомендуем воспользоваться калькулятором трейдера;
• 2. для инструментов рынка FOREX с 5-ю (0.00001) и 3-мя (0.001) знаками после запятой один пункт равен изменению 4-го (0.0001) и 2-го (0.01) знака после запятой соответственно.

Рассчитаем стоимость одного пункта на 1.43 лота, например, по валютной паре GBPCHF. Допустим, мы открываем позицию Buy (покупка), объемом 1.43 лота, по цене 2.35330 и закрываем открытую позицию по цене 2.35340 (1 пункт = 2.35340 - 2.35330 = 0.00010).

Рассмотрим формулу расчета стоимости одного пункта:
OnePointValue = (Contract * (Price + OnePoint)) - (Contract * Price), где:

• OnePointValue – стоимость одного пункта в валюте котировки;
• Contract – величина контракта в базовой валюте;
• Price – цена валютной пары;
• OnePoint – шаг цены (один пункт).

Валюта котировки – это валюта, стоящая второй в котировке, например:

• EURUSD – валюта котировки USD;
• GBPCHF – валюта котировки CHF;
• EURGBP – валюта котировки GBP.

• ЧитатьЗакрыть1

  Пример. Расчет стоимости одного пункта по валютной паре GBPCHF на счете с валютой депозита Доллар США

  Лот = 1.43.
  Торговый инструмент (валютная пара) – GBPCHF.
  Курс GBPCHF = 2.3533.
  Contract = 143 000 GBP.
  Курс USDCHF = 1.1659 (необходим для пересчета стоимости одного пункта в валюту депозита).

  Расчет:

  • 1. OnePointValue = (143 000 * (2.3533 + 0.0001)) - (143 000 * 2.3533) = 336536.2 – 336521.9 = 14.3 CHF.
  • 2. Переводим стоимость пункта в валюту депозита (Доллар США). Если Доллар США в валютной паре, по которой производим пересчет, стоит на первом месте, то стоимость пункта необходимо делить на курс, в противном случае умножать:
    OnePointValue = 14.3 CHF / 1.1659 = 12.27 USD.
  • 3. Если валютой депозита является Рубль РФ, то необходимо перевести стоимость одного пункта из Долларов США в Рубли РФ по курсу USDRUR на момент расчета. То есть 12.27 долларов необходимо умножить на текущий курс пары USDRUR, например, 25.80. В этом случае стоимость одного пункта равна:
    OnePointValue = 12.27 * 25.80 = 316.57 Рубля РФ.

  В итоге, стоимость одного пункта по валютной паре GBPCHF равна, в зависимости от валюты депозита, 12.27 Доллара США или 316.57 Рубля РФ.

  Стоимость одного пункта по Золоту (спот) фиксированная, с ее величиной можно ознакомиться на нашем сайте на странице Спецификация контрактов, кликнув на название интересующего инструмента. Расчет стоимости пункта по вышеуказанным инструментам и по другим валютным парам на рынке Forex производится аналогично.

Далее рассмотрим расчет величины прибыли/убытка.

Формула расчета в этом случае будет выглядеть так:
для позиции Buy (покупка):
Profit/Loss = (Contract * ClosePrice) - (Contract * OpenPrice),
для позиции Sell (продажа):
Profit/Loss = (Contract * OpenPrice) - (Contract * ClosePrice), где:

• Profit/Loss – величина прибыли/убытка в валюте котировки;
• Contract – величина контракта в базовой валюте;
• ClosePrice – цена закрытия валютной пары;
• OpenPrice – цена открытия валютной пары.

• ЧитатьЗакрыть2

  Пример. Расчет величины прибыли/убытка для позиции Sell (продажа) по валютной паре EURGBP на счете с валютой депозита Рубль РФ

  Лот = 0.19.
  Торговый инструмент (валютная пара) – EURGBP.
  OpenPrice EURGBP = 0.6983.
  ClosePrice EURGBP = 0.6883 (100 пунктов = 0.6983 - 0.6883 = 0.0100).
  Contract = 19 000 EUR.
  Курс GBPUSD = 2.0256 (необходим для пересчета величины прибыли/убытка в Доллары США).
  Курс USDRUR = 25.80 (необходим для пересчета величины прибыли/убытка в валюту депозита).

  Расчет:

  • 1. Profit/Loss = (19 000 * 0.6983) - (19 000 * 0.6883) = 13267.7 – 13077.7 = 190 GBP.
  • 2. Переводим величину прибыли/убытка в Доллары США. Если Доллар США в валютной паре, по которой производим пересчет, стоит на первом месте, то величину прибыли/убытка необходимо делить на курс, в противном случае умножать:
    Profit/Loss = 190 GBP * 2.0256 = 384.86 USD.
  • 3. Переводим величину прибыли/убытка в валюту депозита (Рубль РФ):
    Profit/Loss = 384.86 * 25.80 = 9 929.39 Рубля РФ.

  В итоге, величина прибыли/убытка по валютной паре EURGBP равна, в зависимости от валюты депозита, 384.86 Доллара США или 9 929.39 Рубля РФ.

  Расчет величины прибыли/убытка по Золоту (спот) и по другим валютным парам на рынке Forex производится аналогично.

Как осуществляется перенос открытых позиций на рынках FOREX на следующие сутки

Перенос открытых позиций на рынках FOREX на следующие сутки осуществляется методом рыночных свопов, которые могут быть как отрицательными, так и положительными, в зависимости от разницы процентных ставок. Сумма, начисляемая/списываемая как плата за перенос позиции, называется сторидж (storage). Конечная величина свопа зависит от многих факторов, основными из которых являются: текущие рыночные процентные ставки в разных странах, динамика курса рассчитываемой валютной пары, состояние форвардного рынка, ожидания дилера и величина своп-пунктов у контрагента брокера. Ниже мы приведем теоретические основы расчета рыночных свопов на рынках Forex.

Важно: для упрощения расчетов величины свопа рекомендуем воспользоваться калькулятором трейдера.

Предположим, что в Европе процентная ставка равна 4.25%, а в Америке - 3.5%. Допустим, у Вас открыта позиция Sell (продажа) 1 лота по паре EURUSD. Для этого Вы должны продать 100 000 EUR. Значит, Вы должны их занять под 4.25 процента годовых. Продав евро, Вы покупаете доллары, которые Вы кладете на депозит под 3.5 процента годовых. Если процентная ставка страны, валюту которой Вы купили (доллар США – 3.5%), больше процентной ставки страны, валюту которой Вы продали (евро – 4.25%), величина свопа, выраженная в валюте депозита, будет начисляться на торговый счет, в противном случае – списываться. Также нужно сказать, что величина свопа учитывает еще и комиссию брокера за перенос Вашей позиции на следующий день.

В итоге, Ваши издержки по транзакции равны 1 проценту годовых (разница процентных ставок «InterestRateDifferential» = 4.25% - 3.5% = 0.75%) плюс процент комиссии брокера за перенос позиции на следующий день (например – 0.25%). Далее необходимо перевести величину свопа, выраженную в годовых процентах, в валюту депозита.

• ЧитатьЗакрыть1

  Пример. Перенос открытых позиций Sell (продажа) на следующие сутки на рынке Forex

  Поскольку Вы покупаете Валюту с меньшей процентной ставкой (доллар США – 3.5%), чем продаете (евро – 4.25%), величина свопа будет списываться с торгового счета.

  Рассмотрим формулу расчета:
  SWAP = (Contract * (InterestRateDifferential + Markup) / 100) * Рrice / DaysPerYear, где

  • Contract = 100 000 EUR (1 лот);
  • Рrice = 1.3500 – текущая рыночная цена валютной пары (EURUSD);
  • InterestRateDifferential = 0.75% – разница процентных ставок двух стран;
  • Markup = 0.25% – комиссия брокера;
  • DaysPerYear = 365 – количество дней в году.

  Расчет:

  • 1. SWAP = (100 000 * (0.75 + 0.25) / 100) * 1.3500 / 365 = 3.70 доллара США.
  • 2. Если валютой депозита является рубль РФ, то необходимо перевести размер свопа из долларов США в рубли РФ по курсу USDRUR на момент начисления/списания свопа. То есть 3.70 долларов необходимо умножить на текущий курс пары USDRUR, например, 25.80. В этом случае своп будет равен: SWAP = 3.70 * 25.80 = 95.46 рубля РФ.

  Значит, в момент переноса открытой позиции Sell (продажа) по EURUSD на следующие сутки, с Вашего торгового счета с 1 лота спишут, в зависимости от валюты депозита, 3.70 доллара или 95.46 рубля.

• ЧитатьЗакрыть2

  Пример. Перенос открытых позиций Buy (покупка) на следующие сутки на рынке Forex

  Если Вы открыли позицию Buy (покупка) по EURUSD, то своп в нашем примере будет начисляться на Ваш торговый счет, так как Вы купили валюту с большей процентной ставкой (евро – 4.25%), чем продали (доллар США – 3.5%).

  Формула расчета свопа будет выглядеть так:
  SWAP = (Contract * (InterestRateDifferential - Markup) / 100) * Рrice / DaysPerYear.

  Расчет:

  • 1. SWAP = (100 000 * (0.75 - 0.25) / 100) * 1.3500 / 365 = 1.85 доллара США;
  • 2. SWAP = 1.85 * 25.80 = 47.73 рубля РФ.

  Значит, на Ваш торговый счет в момент переноса открытой позиции Buy (покупка) по EURUSD на следующие сутки с 1 лота начислят, в зависимости от валюты депозита, 1.85 доллара или 47.73 рубля.

Бывают случаи, когда разница процентных ставок не превышает брокерскую комиссию, тогда величина свопа списывается с торгового счета и для позиций Buy (покупка), и для позиции Sell (продажа).

С таблицей своп-пунктов Вы можете ознакомиться на нашем сайте, на странице Спецификация контрактов. В таблице спецификации своп указан в пунктах. Соответственно, чтобы узнать величину свопа в валюте депозита, значение из спецификации необходимо умножить на стоимость одного пункта валютной пары, с которой Вы работаете.

Примечание: за перенос позиций в ночь со среды на четверг сторидж начисляется/списывается в тройном размере. Это происходит из-за того, что пятница является датой валютирования позиции, открытой в среду. Во время переноса позиции через ночь со среды на четверг дата валютирования должна увеличиться не на 1 день, а на 3, и стать понедельником. Поэтому сторидж со среды на четверг начисляется/списывается в тройном размере.

В случае, когда ставка Федерального Резерва не превышает брокерскую комиссию, величина свопа списывается с торгового счета и для позиций Buy (покупка), и для позиции Sell (продажа).

Перенос открытых позиций по Золоту (спот)

Своп по Золоту (спот) рассчитывается аналогично свопу по валютным парам.

Примечание: за перенос позиций по Золоту (спот) в ночь со среды на четверг сторидж начисляется/списывается в тройном размере. Это происходит из-за того, что пятница является датой валютирования позиции, открытой в среду. Во время переноса позиции через ночь со среды на четверг дата валютирования должна увеличиться не на 1 день, а на 3 и стать понедельником. Поэтому сторидж со среды на четверг начисляется/списывается в тройном размере.

Клиенты Альпари, которые по каким-либо причинам не хотят платить своп, могут открыть безсвоповые счета micro.mt4.swapfree, classic.mt4.swapfree и classic.systematic.swapfree. Владельцы счетов Swapfree платят вместо свопа фиксированную комиссию, которая зависит не от процентных ставок банка, а исключительно от валютной пары и количества открытых лотов: $5 на 1 лот для основных валютных пар, $10 - для кросс-курсов и металлов спот и $20 - для экзотических валютных пар.